MediaTek AI-ASIC upgrade zet halfgeleiderketen opnieuw neer: Van ASML tot ONTO

◼ MediaTek verschuift steeds duidelijker van smartphonechipmaker naar een serieuze speler in AI-infrastructuur.
◼ De verdubbelde AI-ASIC outlook bevestigt dat custom silicon een structurele groeimarkt wordt.
◼ TSMC, Broadcom, Micron, ASML, Lam Research, Applied Materials en kleinere packaging- en metrologienamen kunnen hiervan profiteren.

MediaTek heeft tijdens de cijfers over het eerste kwartaal een stevige upgrade gegeven aan zijn AI-ASIC verwachtingen. Het bedrijf verwacht dat de AI-ASIC-activiteiten in het vierde kwartaal van 2026 ongeveer 2 miljard dollar aan omzet kunnen opleveren. De outlook is daarmee duidelijk verhoogd, omdat MediaTek eerder uitging van een veel lagere bijdrage uit deze activiteit.

● MediaTek ziet de cloud-AI ASIC-markt in 2027 groeien naar ongeveer 70 tot 80 miljard dollar.
● Het bedrijf mikt binnen die markt op een marktaandeel van 10 tot 15 procent.
● De groei wordt gedragen door hyperscale-klanten die meer custom chips willen voor AI-datacenters.

Waarom dit nieuws belangrijk is

De update van MediaTek is belangrijk omdat custom AI-chips steeds meer verschuiven van niche naar mainstream. Grote cloudspelers willen niet volledig afhankelijk blijven van standaard GPU’s. Zij zoeken chips die beter aansluiten op hun eigen workloads, energiekosten en datacenterarchitectuur.

Wil je alle artikelen kunnen lezen en elke podcast beluisteren? Neem dan een abonnement en krijg toegang tot alle artikelen en de database met duizenden berichten.

Daarmee wordt de AI-beleggingscase breder dan alleen NVIDIA. De markt kijkt steeds nadrukkelijker naar de volledige keten achter AI-infrastructuur. Productie, advanced packaging, HBM-geheugen, testing, metrologie en chipapparatuur worden allemaal belangrijker.

MediaTek

MediaTek is de directe aanleiding voor dit verhaal. Het bedrijf stond jarenlang vooral bekend om chips voor smartphones, connectiviteit en consumentenelektronica. Die basis blijft relevant, maar de strategische waardering kan veranderen als AI-ASICs structureel gaan bijdragen.

De smartphonecyclus blijft een zwakker onderdeel van het verhaal. Dat maakt de versnelling in AI juist belangrijker. MediaTek krijgt hierdoor een tweede groeipoot die veel beter past bij de huidige kapitaalstromen richting AI-datacenters.

TSMC

TSMC is waarschijnlijk de meest directe winnaar buiten MediaTek zelf. MediaTek leunt voor geavanceerde productie sterk op TSMC. Meer AI-ASIC-volume betekent daardoor meer vraag naar leading-edge nodes en advanced packaging.

De echte kracht van TSMC zit niet alleen in waferproductie. De combinatie van geavanceerde nodes en CoWoS-achtige packaging maakt TSMC een structurele bottleneck in de AI-keten. Dat is precies waarom TSMC als “pick-and-shovel” binnen AI zo sterk gepositioneerd blijft.

Broadcom

Broadcom profiteert vooral omdat MediaTek bevestigt dat de markt voor custom AI-chips sneller volwassen wordt. Broadcom is al een belangrijke speler in custom silicon voor hyperscalers. De update van MediaTek versterkt dus het bredere verhaal rond custom AI-accelerators.

Voor Broadcom is dit geen directe omzetmelding vanuit MediaTek. Het is vooral een validatie van het marktsegment. Als hyperscalers meer eigen chips ontwikkelen, blijft Broadcom één van de logische winnaars binnen deze verschuiving.

NVIDIA

NVIDIA wordt door custom ASICs niet direct buitenspel gezet. De markt voor AI-infrastructuur groeit hard genoeg om ruimte te bieden aan GPU’s en gespecialiseerde ASICs. Toch verandert de dynamiek wel.

Custom ASICs kunnen vooral bij voorspelbare inference-workloads aantrekkelijker worden. Dat kan op termijn druk zetten op delen van de GPU-vraag. NVIDIA blijft echter sterk door zijn software-ecosysteem, dominante positie in training en volledige AI-platform.

Micron

Micron profiteert indirect via HBM-geheugen. AI-accelerators hebben niet alleen rekenkracht nodig. Zij hebben ook extreem hoge geheugenbandbreedte nodig.

Als custom AI-chips harder groeien, neemt de vraag naar HBM mee toe. Dat maakt Micron belangrijk binnen de tweede laag van de AI-trade. De waarde zit hier vooral in hogere kwaliteit geheugen, betere marges en structurele vraag vanuit datacenters.

ASML

ASML profiteert via de noodzaak van geavanceerde chipproductie. AI-ASICs die richting 3nm, 2nm en latere nodes gaan, blijven afhankelijk van EUV-technologie. Dat houdt ASML strategisch zeer relevant.

De update van MediaTek verandert ASML niet ineens in een direct AI-ASIC aandeel. Het bevestigt wel dat de vraag naar leading-edge capaciteit structureel blijft. Daardoor blijft ASML één van de belangrijkste infrastructuurnamen achter de AI-golf.

Lam Research en Applied Materials

Lam Research en Applied Materials profiteren via procesapparatuur. Geavanceerde chips vragen meer stappen in etching, deposition, cleaning en process control. Hoe complexer de chip, hoe belangrijker deze machines worden.

Deze bedrijven zitten daardoor dieper in de productieketen. Zij profiteren niet altijd direct zichtbaar van één specifieke AI-order. Maar als de hele sector meer geavanceerde capaciteit bouwt, blijven zij structureel nodig.

Onto Innovation